Unsere M&A Reports zum downloaden - umfassende Einblicke in unsere Sektoren

Der neuste M&A Bericht zu Fusionen und Übernahmen im Bereich Artificial Intelligence zeigt, dass die Kapitalbeschaffung für AI-Unternehmen nach einer Phase mit geringeren Transaktionsvolumina nun wieder zunimmt.

Der Bericht zeigt, dass nach einem anfänglichen Boom bei der Kapitalbeschaffung, der die erste Welle der Begeisterung für AI in den Jahren 2021 und 2022 begleitete, der Kapitalfluss in den Sektor zunächst nachließ, nur um in der ersten Hälfte 2024 wieder anzuziehen. Dieser Verlauf ist sowohl auf globaler Ebene als auch in bestimmten Regionen zu beobachten.

Der neueste M&A-Bericht für Enterprise Software zeigt, dass im ersten Halbjahr 2024 892 Transaktionen stattfanden. Dies war nur geringfügig weniger als im vorherigen Berichtszeitraum und deutet darauf hin, dass der Markt für Unternehmenssoftware sein Momentum beibehalten hat.

Der Sektor hat sein Momentum beibehalten, wobei Unternehmenssoftware-Tools eine zunehmend wichtige Rolle dabei spielen, Unternehmen zu helfen, geschäftskritische Ziele zu erreichen und Effizienzgewinne zu realisieren.

Unser jüngster Autotech & Mobility M&A-Bericht zeigt, dass im 1. Halbjahr 2024 38 Transaktionen stattfanden. Dies ist der zweite Rückgang der Halbjahreszahlen in Folge seit den 77 Transaktionen im 1. Halbjahr 2023, die das zweithöchste Volumen aller Zeiten darstellten.

Die Veränderung der Aktivität spiegelt eine allgemeine Vorsicht unter Investoren und Käufern wider, wobei makroökonomischer und geopolitischer Druck zu einem risikoscheueren Ansatz führt. Die stark steigenden weltweiten Verkäufe von Elektrofahrzeugen, die im 2. Quartal 2024 einen Rekordwert erreichten, sowie die gleichzeitige Nachfrage nach Automobiltechnologien der nächsten Generation wie ADAS und Vehicle-to-Everything (V2X)-Systemen deuten jedoch darauf hin, dass dem Autotech-M&A-Markt ein Aufwärtstrend bevorsteht.

Unser jüngster M&A-Bericht zu IT & Business Services zeigt, dass die in den letzten Jahren in diesem Sektor zu beobachtende rasante Aktivität nachgelassen hat. Im 1. Halbjahr 2024 wurden in diesem Sektor 558 Transaktionen registriert. Dies ist deutlich weniger als im 2. Halbjahr 2023 und kommt nach einem zweijährigen Zeitraum, in dem Unternehmen aus dem IT- und Business-Services-Bereich in Rekordzahlen übernommen wurden.

Während die gedämpfte Dynamik größtenteils auf den anhaltenden Inflations- und geopolitischen Druck zurückzuführen ist, der die gesamte Technologiebranche beeinflusst, kann sie auch eine Normalisierung der Transaktionsaktivität nach dem Boom darstellen, der mit der weltweiten Digitalisierung von Arbeitsplätzen einherging – ein Phänomen, das durch die Pandemie beschleunigt wurde.

Der neueste Digital Commerce M&A-Bericht zeigt, dass im 1. Halbjahr 2024 in diesem Sektor 1.089 Deals abgeschlossen wurden, verglichen mit 1.063 Deals im vorherigen Halbjahr. Der leichte Anstieg der M&A-Aktivitäten spiegelt eine gewisse Markterholung im Vergleich zum Rückgang nach der Pandemie wider. Makroökonomische Herausforderungen und geopolitische Turbulenzen wirken sich jedoch weiterhin aus, wie sich an einem Rückgang des mittleren Umsatzmultiplikators der letzten 30 Monate zeigt, der im zweiten Halbjahr in Folge gesunken ist.

IT & Business Services werden auch weiterhin einen relevanten Sektor darstellen, beinhaltet er doch so wichtige Themen wie Telekommunikation, Systemintegration und BPO-Dienstleistungen sowie IT-Sicherheit. Technologien wie Big Data-Analytik, Cloud-Computing und das Internet der Dinge dringen weiterhin mehr und mehr in diese Bereiche ein. Die sich daraus ergebende Konsolidierungswelle wird gerade von jenen Unternehmen angetrieben, die ihre Marktrelevanz und ihren Platz ganz vorne sicherstellen wollen.

Der Sektor verzeichnete im gesamten Jahr 2023 einen Rückgang der Transaktionszahlen. Auch die relativen Bewertungsmultiplikatoren zeigten einen Abwärtstrend. Die M&A-Volumina lagen jedoch weiterhin höher als in den Jahren vor der Pandemie, und im 1. Quartal 2024 gab es wieder eine erhöhte Transaktionsaktivität.

Starke Branchentrends untermauern weiterhin den Einsatz von Software auf breiter Front und treiben die Nachfrage nach Unternehmenssoftware an. Viele Software-Geschäftsmodelle bieten Chancen für sowohl wachstums- als auch für gewinnorientierte Investoren, da SaaS-Lizenzen nachhaltig Einnahmen liefern, und jüngere, wachstumsstarke Softwareunternehmen in neue Märkte ausgegliedert werden können. Dies führt zu einem Anstieg bei Unternehmenssoftware-M&A.

Die Konvergenz der Automobil- und Technologiebranche hat alle Facetten des Industriezweigs in einem beispiellosen Ausmaß verändert, mit Auswirkungen, die von der Produktentwicklung über die Herstellung bis hin zum Vertrieb spürbar sind. Der weitreichende Übergang zu Elektrifizierung, Konnektivität, autonomer Technologie und neuen Modellen des Fahrzeugbesitzes revolutioniert die globale Automobil- und Mobilitätsindustrie.

Es gibt eine Vielzahl an Markteinsteigern, die einzelne Segmente der HR-Industrie in Angriff nehmen. Dies bedeutet, dass bestehende Marktteilnehmer ihre Positionen in einem zunehmend schärfer werdenden Wettbewerb durch Innovation oder Akquisition verteidigen müssen. So können wir derzeit beobachten, dass die unvermeidbare Konsolidierung im Bereich HR-Tech bereits begonnen hat.

Weltweiter Markt für Real Estate - "Proptech" - im Aufwärtstrend. 

Mehr denn je zeugen die M&A-Aktivitäten im Healthtech Sektor von dem Wunsch nach einer besseren und kostengünstigeren Gesundheitsvorsorge. Akquisitionen im Jahr 2021 zielten vor allem auf Unternehmen mit einem Fokus auf Prävention, Präzision und Patientenerlebnis.

Phänomene, wie die globale Digitalisierung, neue Vorschriften, aber auch gravierende Vorfälle und neue Technologien haben M&A-Aktivitäten im Bereich Cybersecurity in ganz neue Rekordhöhen geführt. 

In den letzten Jahren haben Versicherungsanbieter beobachten können, wie neue Technologien zunehmend in den Versicherungsmarkt vordringen. Üblicherweise bieten diese neuen Technologien Lösungen für unterversorgte Märkte, verbessern Geschäftsmodelle oder schaffen vollkommen neue Märkte. 

Artificial Intelligence hat sein experimentelles Mantra abgeschüttelt und sich voll in die Entwicklungsphase des Innovationszyklus gestürzt. Das Wachstum vieler Industrien ist nun an den AI-Fortschritt und seiner Umsetzung geknüpft. Sie setzen auf Artificial Intelligence, welche ihre nächsten Technologiefortschritte unterstützt, die Effizienz und Produktivität verbessert.

Seit dem letzten Hampleton AR/VR Reports hat die Branche weiterhin große Fortschritte gemacht. Mittel fließen zunehmend an Later-Stage-Unternehmen, um insbesondere die Entwicklung von AR/VR-Technologien für die verschiedensten Anwendungsbereiche zu beschleunigen. Diese reichen vom Einzelhandel über industrielle Herstellung bis hin zu Gesundheitswesen und Energieversorgung.